Получить консультацию

SP CAPITAL

Как профинансировать следующий этап развития бизнеса?

Финансирование бизнеса не начинается с выбора банка или финансового продукта. Оно начинается с понимания самого бизнеса, его текущих показателей, рисков, целей и следующего этапа развития.

Мы работаем на стороне бизнеса, а не финансового продукта.

Обсудить задачу

01 / SITUATION

Когда бизнесу нужен капитал

  • Нужны деньги для роста бизнеса или оборотного капитала.
  • Предстоит крупная инвестиционная программа или приобретение активов.
  • Нужна банковская гарантия для контракта, тендера или исполнения обязательств.
  • Необходимо рефинансировать долг: текущая структура кредитов стала слишком дорогой или неудобной.
  • Нужно получить льготное финансирование или профинансировать экспортно-импортные операции.
  • Банковского финансирования недостаточно: нужен инвестор или выход на рынок капитала.
  • Нужно понять, как финансировать бизнес в ближайшие несколько лет.

SP сначала определяет задачу. И только потом выбирает финансовый инструмент.

02 / SP Capital Underwriting

Сначала — понять бизнес

Комплексный анализ компании перед формированием структуры капитала.

Экономика бизнеса

Финансовая отчётность, структура и качество выручки, прибыльность, денежные потоки и динамика роста.

Обязательства и ресурсы

Долговая нагрузка, кредиты, гарантии, оборотный капитал, дебиторская и кредиторская задолженность, залоговая база и кредитная история.

Контекст и следующий этап

Структура собственности, отраслевые риски, инвестиционная программа, экспортно-импортные операции, текущие и будущие задачи бизнеса.

Нельзя построить правильную структуру капитала, не понимая бизнес.

03 / SP Capital Map

Индивидуальная карта капитала компании

Не список финансовых продуктов. Связь между задачей бизнеса, условиями финансирования и изменениями, которые расширяют выбор.

SP Capital Underwriting
  • Экономика бизнеса
  • Обязательства и ресурсы
  • Цели и ограничения

КРАТКОСРОЧНЫЕ ЗАДАЧИ И ДОЛГОСРОЧНОЕ ПАРТНЁРСТВО

Горизонты планирования, а не сроки реализации проекта

  1. Сейчаскраткосрочные задачи

    КАПИТАЛ / ВОЗМОЖНОСТИ

    Что доступно сейчас?

    Какой объём капитала реалистичен? Какие инструменты подходят по стоимости, сроку и рискам?

    Результат анализаТекущие возможности финансирования

  2. Выборкраткосрочные задачи

    КАПИТАЛ / УСЛОВИЯ

    Что действительно подходит?

    Что доступно, но невыгодно? Что пока недоступно и какие ограничения этому мешают?

    Результат анализаОграничения и критерии выбора

  3. Развитиедолгосрочное партнёрство

    ПАРТНЁРСТВО / ПОДГОТОВКА

    Что нужно изменить?

    Какие показатели бизнеса необходимо улучшить, чтобы расширить доступ к капиталу?

    Результат анализаПриоритеты подготовки компании

  4. Ростдолгосрочное партнёрство

    ПАРТНЁРСТВО / СЦЕНАРИИ

    Как может измениться структура?

    Какие источники капитала могут поддержать масштабирование бизнеса и рост его капитализации?

    Результат анализаВарианты будущей структуры капитала

SP Capital Roadmap

Что привлекать. В каком объёме. Когда. В какой последовательности.

Карта объединяет краткосрочные задачи привлечения капитала и долгосрочное планирование партнёрства для масштабирования бизнеса и роста капитализации. Это не этапы проекта с фиксированной длительностью. Сроки и доступность финансирования определяются после анализа компании; карта не является прогнозом или гарантией финансирования.

04 / SP Capital Roadmap

От карты — к действию

После Capital Map SP формирует Capital Roadmap: что привлекать, сколько, когда и в какой последовательности.

  1. Структура

    Инструменты, объём, условия и последовательность привлечения капитала.

  2. Подготовка

    Что необходимо подготовить и какие показатели улучшить.

  3. Переговоры

    С кем вести переговоры и какие предложения сравнивать.

  4. Действие

    Какие действия выполняет компания, а какие — SP.

Клиент получает не список возможностей, а конкретный маршрут к капиталу.

05 / FINANCING

Организация финансирования

Подготовить компанию, выбрать источники капитала, получить и сравнить предложения, провести переговоры, структурировать условия и сопроводить сделку до результата.

Банковское финансирование

Кредиты на развитие, оборотный капитал, инвестиционные задачи, рефинансирование и другие цели.

Банковские гарантии

Инструменты для контрактов, исполнения обязательств, участия в закупках и других задач бизнеса.

Лизинг

Финансирование оборудования, транспорта, техники, недвижимости и других основных средств.

Факторинг

Финансирование оборотного капитала и дебиторской задолженности.

Льготное и субсидированное финансирование

Поиск и структурирование доступных программ государственной поддержки, субсидированных кредитов и инструментов институтов развития.

Экспортно-импортное финансирование

Финансирование внешнеторговых контрактов, поставок, закупок и расчётов. При необходимости — документарные и иные инструменты торгового финансирования.

Проектное финансирование

Финансирование инвестиционных проектов с учётом их экономики и будущих денежных потоков.

Облигации и рынок капитала

Для компаний, которым масштаб и качество бизнеса позволяют диверсифицировать источники финансирования.

ЦФА

Дополнительный канал привлечения капитала при его экономической целесообразности.

Инвесторы

Финансовые и стратегические инвесторы.

Комбинированные структуры

Несколько финансовых инструментов одновременно, если это отвечает интересам бизнеса.

Инструмент выбирается под задачу. Не задача под инструмент.

06 / SP Capital Office

Когда капиталом нужно управлять постоянно

SP может работать как внешний советник компании по вопросам капитала и финансирования: дополнительные источники и ресурсы, рефинансирование, банковские лимиты, гарантийные линии, лизинг, внешняя торговля, льготные программы и работа с инвесторами.

SP не заменяет финансовую функцию компании. SP усиливает её.

SP CAPITAL

Не один продукт. Вся архитектура капитала.

Обсудить задачуЗаказать обратный звонок